平衡型基金具有在长时间收益与短时间收益之间追求平衡的特点,是采取固定方式投资于股票与债券的保证基金。
平衡型基金与股票型基金相比较,其收益性和风险性要低一些,根据市场的波动变化,灵活的调整股债比例,达到平衡收益与风险的作用。当股票市场处于较好的环境、基金经理看好股票后市的发展,则平衡型基金会增加股票投资比例,增大获取后市资本利得的收益;当股票市场环境不好、股票后市大跌的情况下,基金经理会增加价格相对稳定的债券投资比例,来抵御风险。
基金根据投资目标和投资风格不同,可以分为价值型、成长型以及平衡型。价值型基金是指以追求稳定的经常性收入为基本目标的基金;成长型基金是指以追求资本增值为基本目标,较少考虑当期收入的基金。平衡型基金的收益性和风险性位于价值型基金与成长型基金之间。